AAVE 加密掉期现重大失误：用户损失近 5000 万，ETH MEV 获利 990 万
当交易者在几秒钟内净赚 5000 万美元时，行业通常会假设是桥梁黑客攻击或复杂的漏洞利用。然而，在周四晚（3 月 12 日），一只加密鲸鱼仅用一次 AAVE 加密掉期点击，几乎烧毁了他们全部的余额。
用户试图在单一链上交易中将价值 5000 万美元的 USDT 兑换成 AAVE。由于该订单完全缺乏流动性，交易遭遇灾难性滑动，仅回收 324 枚 AAVE 加密货币，价值约 5 万美元，花费 5000 万美元。
可怜的家伙在以太坊主网 😭😭😭https://t.co/fYRYqGzXlt 交换了 5000 万美元->3.5 万美元 pic.twitter.com/QGW8NnTikh
—— deebeez （@deeberiroz） 2026 年 3 月 12 日
交易数据显示钱包通过 CoW Swap 与 Aave 接口进行了交互。据 Aave Labs 创始人 Stani Kulechov 介绍，该界面明确“警告用户出现异常滑动，并要求通过复选框确认”。
CoW Swap 在 X 上的声明中确认 ，交易显示了清晰的价格影响警告，且交易符合已签署的参数。这归结于用户失误和不使用 MEV 机器人保护时缺乏自我保护。
来源：TradingView
一次掉期花费了 5000 万美元，同时购买 AAVE 加密货币
这场失败背后的机制残酷但标准。去中心化交易所（DEX）依赖于流动性池。当买单超过当前价格的流动性时，自动做市商（AMM）会将价格向上移动以完成订单。
为了完成这笔 5000 万美元的订单，协议不得不以极高的价格购买可用 AAVE，导致平均入场价立即耗尽了资金。
这也凸显了为什么机构投资者通常将此类交易拆分成数千个小块，或使用场外交易台。
尽管以太坊正迅速巩固其作为 机构结算支柱的地位，这一事件表明用户界面层仍可能存在灾难性的人为错误。智能合约不评判交易的智慧;它只执行由钱包签名的参数。
大家好——我们知道 X 上正在流通的大额掉期交易。
—— CoW DAO（@CoWSwap）2026 年 3 月 12 日
根据目前所见，没有协议漏洞或其他恶意行为的迹象。交易按照已签名订单的参数执行。
我们的界面显示......
这揭示了 DeFi 市场结构的真相
这一事件揭示了 DeFi 中“胖手指”交易的危险现实，人工干预或系统故障很可能会暂停传统金融中的这种异常现象。
目前 Aave 或几乎任何单个 DEX 池的流动性，都无法在一次触发内吸收 5000 万美元，否则价格会大幅扭曲。
有趣的是，AAVE 加密代币在过去 24 小时内上涨了+5%，这股价格上涨可能是因为一位不幸的用户以 5000 万美元购买了价值 5 万美元的代币。
我们最近也看到类似的风险被凸显，就在昨天，Bonk.fun 网站被劫持 ，导致用户资金被掏空。
虽然那次事件涉及恶意行为者，但 AAVE 交换表明用户在不被攻破平台的情况下也能造成类似的损失。
鲸鱼接下来会发生什么，以及如何避免他们的错误
今天早些时候，一名用户试图通过 Aave 界面使用 5000 万美元 USDT 购买 AAVE。
—— Stani.eth（@StaniKulechov）2026 年 3 月 12 日
鉴于单单订单异常庞大，Aave 界面和大多数交易界面一样，会警告用户出现异常滑点，并要求通过复选框确认......
区块链上没有逆转按钮。然而，Kulechov 指出，Aave Labs 正试图联系该用户，要求归还交易中收取的约 60 万美元费用。
虽然这是一个同情的举动，但这代表了略高于1%的资金损失。对于更广泛的市场来说，教训很明确：流动性警告并非建议。
如果界面提示“非凡滑动”，请注意。即使是较小的交易，更不用说五位数交易，执行交易时也始终启用 MEV 保护，保护用户免受夹心攻击和前置抢断。
以上就是AAVE 加密掉期现重大失误：用户损失近 5000 万，ETH MEV 获利 990 万的详细内容，更多关于AAVE掉期：亏5000万，ETH MEV赚990万的资料请关注脚本之家其它相关文章！
你可能感兴趣的文章
-
贝莱德上线质押以太坊ETF：为投资者搭建ETH敞口与收益获取桥梁
贝莱德推出质押以太坊ETF，为投资者提供新选择,该产品既能让投资者获得以太坊（ETH）的市场敞口，分享其潜在增长，又通过质押机制产生额外收益，将资产增值与收益获取巧妙…
2026-03-12 -
以太坊（ETH）：网络活动激增与表现滞后的“采用悖论”凸显
当前以太坊正陷入'采用悖论'困境：一方面，其网络活动呈爆发式增长，大量项目与用户涌入；另一方面，以太坊价格及性能表现却相对滞后，交易拥堵、手续费高问题未有效解决，…
2026-03-11 -
维塔利克·布特林：谋划为机构打造“一键式”以太坊（ETH）质押服务新
维塔利克·布特林正推动以太坊质押机制革新，拟通过整合流动质押协议与账户抽象技术，构建'一键式'机构质押服务，降低技术门槛并分散质押集中度，同时引入零知识证明增强隐…
2026-03-10 -
以太坊“超声波货币”神话破灭？ETH/BTC 65%跌幅背后真相几何？
以太坊的“超声波货币”叙事因2024年Dencun升级后通胀率转正而崩塌，ETH供应量从通缩转为每日净增长,受此影响，ETH/BTC比率自2021年峰值0.08跌至2026年约0.029，跌幅超65%…
2026-03-10 -
一文分析Ethena的走势揭示了加密货币市场的哪些信息
加密市场已经连续数月处于风险规避（risk-off）状态，我一直在仔细研究各种市场数据，本文将深入探讨永续期货的市场结构，并结合 Ethena 透明度仪表盘提供的数据，分析市场…
2026-03-10 -
未来5年：Vitalik 引领下的以太坊（ETH）扩展路径展望
未来 5 年，Vitalik 作为以太坊核心人物，将凭借其卓越智慧引领以太坊拓展,从技术架构优化，到生态应用丰富，全方位提升性能与实用性，致力于让以太坊成为更强大、包容的区…
2026-03-08 -
2026以太坊（ETH）贷款大揭秘：零息借稳定币的隐秘之地在哪？
2026年，以太坊生态中零息借稳定币较难实现，但Hubble Protocol基于Solana的零息借贷模式值得关注,该协议允许用户通过超额抵押（如SOL、ETH）借出与美元锚定的稳定币USDH，…
2026-03-08 -
Culper Research：我们为何坚定做空以太坊（ETH）
2025年 12月 Fusaka 升级已严重损伤以太坊的代币经济模型,Vitalik 本人已在大量卖出 ETH，而以太坊最坚定的牛市倡导者汤姆·李（Tom Lee）仍在用错误的数据为它辩护,这篇文…
2026-03-08 -
AI agents自主协作构建：以太坊（ETH）L2领域的突破性创新实践
以太坊L2领域正涌现创新浪潮，AI agents自发组织构建的L2通过自主协作优化交易处理逻辑，结合零知识证明与Rollup技术实现链下高效计算，同时利用AI动态调整共识机制，在提…
2026-03-08 -
以太坊（ETH）2026大修蓝图出炉：告别渐进主义，开启全新变革
以太坊公布2026年大修蓝图，决心抛下“渐进主义”这一过往策略,不再小步慢走，而是谋求深度、全面的变革,此举旨在突破现有局限，提升性能、拓展功能，以在竞争激烈的区块链…
2026-03-07
